Tính đến thời điểm cập nhật vào tháng 9 năm 2021, California không có thuế di sản cấp tiểu bang riêng, nghĩa là không có ảnh hưởng thuế di sản cụ thể đối với chủ doanh nghiệp hoặc trang trại gia đình tại California ở cấp tiểu bang.
Tuy nhiên, chủ doanh nghiệp và trang trại gia đình vẫn có thể phải đối mặt với ảnh hưởng thuế di sản cấp liên bang. Thuế di sản cấp liên bang là một loại thuế đối với việc chuyển nhượng tài sản khi người sở hữu mất đi và áp dụng cho di sản chịu thuế cấp liên bang của người đã mất. Di sản chịu thuế bao gồm tổng giá trị tài sản của cá nhân, chẳng hạn như bất động sản, đầu tư, tài sản cá nhân và quyền sở hữu doanh nghiệp, trừ đi các khoản khấu trừ cho phép.
Đối với chủ doanh nghiệp và trang trại gia đình, giá trị doanh nghiệp hoặc trang trại của họ có thể chiếm phần lớn trong di sản chịu thuế của họ. Nếu tổng giá trị di sản, bao gồm cả doanh nghiệp hoặc trang trại, vượt quá ngưỡng miễn thuế di sản cấp liên bang (ngưỡng miễn thuế di sản liên bang thay đổi theo thời gian dựa trên lạm phát và lập pháp), di sản có thể chịu thuế di sản cấp liên bang. Vào năm 2021, ngưỡng miễn thuế di sản liên bang tương đối cao, do đó nhiều di sản không phải chịu thuế di sản cấp liên bang.
Rất quan trọng đối với chủ doanh nghiệp và trang trại gia đình thực hiện lập kế hoạch di sản để giảm thiểu tiềm năng trách nhiệm thuế di sản và đảm bảo chuyển giao tài sản của họ đến thế hệ tiếp theo một cách thuận lợi. Các chiến lược lập kế hoạch di sản khác nhau, chẳng hạn như tặng quà, bảo hiểm nhân thọ, quỹ tín thác và kế hoạch kế nghiệp, có thể giúp giảm thiểu gánh nặng thuế di sản và đảm bảo chuyển giao tài sản một cách trôi chảy.
Do luật thuế và quy định có thể thay đổi, và hoàn cảnh cá nhân có thể khác nhau rất nhiều, rất quan trọng đối với chủ doanh nghiệp và trang trại gia đình tại California nên làm việc với các luật sư lập kế hoạch di sản hoặc chuyên gia thuế có kinh nghiệm, người quen thuộc với các luật hiện hành nhất và có thể phát triển kế hoạch di sản cá nhân hóa phù hợp với nhu cầu và mục tiêu cụ thể của họ.
Are there any estate tax implications for business owners or family farms in California?
As of my last update in September 2021, California does not have a separate state estate tax, which means there are no specific estate tax implications for business owners or family farms in California at the state level.
However, business owners and family farmers may still have federal estate tax implications to consider. The federal estate tax is a tax on the transfer of assets at death and applies to the taxable estate of a deceased individual. The taxable estate includes the total value of the individual’s assets, such as real estate, investments, personal property, and business interests, minus allowable deductions.
For business owners and family farmers, the value of their business or farm may be a significant portion of their taxable estate. If the total value of the estate, including the business or farm, exceeds the federal estate tax exemption threshold (which changes periodically based on inflation and legislation), the estate may be subject to federal estate tax. As of 2021, the federal estate tax exemption is relatively high, so many estates are not subject to federal estate tax.
It’s important for business owners and family farmers to engage in estate planning to minimize potential estate tax liabilities and ensure a smooth transfer of their business or farm to the next generation. Various estate planning strategies, such as gifting, life insurance, trusts, and business succession planning, can help reduce estate tax burdens and provide for a seamless transition of assets.
Since tax laws and regulations may change, and individual circumstances can vary significantly, it’s advisable for business owners and family farmers in California to work with qualified estate planning attorneys or tax professionals who are familiar with the most current laws and can develop customized estate plans tailored to their specific needs and objectives.
